Fábricas de papel norte-americanas discutem demanda e preços de OCC

Os trabalhadores da Bear Island Mill, recentemente convertida em Cascades, em Ashland, Virgínia, comemoram o primeiro rolo de papel produzido no local. | Cortesia de Cascatas

O início de 2023 apresentou um ambiente de negócios desafiador para grandes compradores de OCC e papel recuperado, com algumas fábricas paralisadas devido à fraca demanda de produtos de papel.

Enquanto isso, grandes projetos de conversão de usinas estão em operação nos EUA e deverão consumir grandes quantidades de fibra recuperada. As fábricas estão iniciando operações durante um período de preços de OCC historicamente baixos, mas com aumento gradual.

As empresas de produção de papel estão a reportar que a procura pelas suas embalagens de papel continua baixa, o que reduz os lucros e leva-as a reduzir alguma produção.

Por exemplo, as fábricas da International Paper (IP) na América do Norte continuaram a sofrer períodos de inatividade significativos por razões económicas durante o primeiro trimestre. A IP é um dos maiores downstreams de fibra recuperada na América do Norte, comprando 4,7 milhões de toneladas de OCC e sucata de produção no continente em 2022.

Numa apresentação financeira recentemente divulgada, a empresa sediada em Memphis, Tennessee, observou que os consumidores estão concentrados em gastos não discricionários e estão a tornar-se mais conscientes dos preços. Entretanto, os retalhistas e os fabricantes estão a reduzir os seus stocks de produtos. O resultado é a queda dos preços das embalagens de papelão ondulado e reduções na produção de caixas.

As fábricas norte-americanas da IP desocuparam 421 mil toneladas de capacidade de produção de papelão durante o primeiro trimestre por razões econômicas (sem incluir paradas para manutenção, que ocorrem regularmente). Essa inatividade impulsionada pela demanda caiu em relação às 532.000 toneladas ociosas no quarto trimestre de 2022, mas aumentou em relação às 398.000 toneladas ociosas durante o terceiro trimestre de 2022. Antes disso, não houve nenhuma inatividade motivada pela economia pelo menos nos seis trimestres anteriores.

No geral, a menor procura por embalagens prejudicou os resultados financeiros da IP.

O segmento norte-americano de embalagens industriais da empresa, onde recicla fibra pós-consumo em produtos, registrou US$ 3,7 bilhões em vendas durante o primeiro trimestre, uma queda de 2% em relação ao trimestre anterior e 7% ano após ano. O lucro operacional desse segmento foi de US$ 302 milhões, uma queda de 27% em relação ao trimestre anterior e de 25% ano após ano. (Nota: o segmento de embalagens industriais também inclui a receita proveniente da venda de recicláveis ​​que a IP não consome internamente.)

A fabricante de papel e embalagens de papel WestRock, que consome cerca de 5 milhões de toneladas de fibra recuperada por ano, informou que suas fábricas também sofreram paralisações econômicas durante o último trimestre. As usinas da WestRock ociosas cerca de 265 mil toneladas de capacidade de produção, o que impactou negativamente o lucro ajustado antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA) da empresa no valor de cerca de US$ 58 milhões, de acordo com uma apresentação financeira.

A Packaging Corporation of America (PCA), que utiliza mais de 1 milhão de toneladas de fibra recuperada por ano em seus produtos de embalagem, também está sentindo o impacto da menor demanda do consumidor.

“A demanda no segmento de embalagens ficou bem abaixo de nossas expectativas para o trimestre”, disse o CEO da PCA, Mark Kowlzan, durante uma teleconferência em 25 de abril. “As fábricas e fábricas de produtos de papelão ondulado responderam à menor demanda permanecendo altamente focadas em operações eficientes e econômicas, à medida que equilibrávamos nosso fornecimento de acordo.”

No geral, o segmento de embalagens da empresa registrou vendas de US$ 1,8 bilhão durante o primeiro trimestre, uma queda de 8% ano após ano, de acordo com um relatório financeiro. A receita do segmento foi de US$ 268 milhões, queda de 26% ano após ano.

Algumas das empresas também forneceram informações sobre os preços da fibra recuperada.

Os principais produtores de papel pagaram preços significativamente mais baixos pelo OCC nos primeiros meses de 2023, em comparação com o mesmo período do ano anterior. | PavelLFotoeVídeo/Shutterstock

De acordo com a apresentação financeira, a IP informou que os custos médios de OCC nos EUA no primeiro trimestre aumentaram 11% em relação ao trimestre anterior. Mas os custos da IP para outros factores de produção caíram, alguns deles dramaticamente. Por exemplo, os preços do gás natural, grande parte do qual é utilizado para reciclar fibra pós-consumo, caíram 45% em relação ao quarto trimestre de 2022.